Queda da Selic barateia pouco crédito e prestações, diz Anefac
21/09/2023Queda da Selic barateia pouco crédito e prestações, diz Anefac
O Banco Central anunciou nesta quarta-feira (20) a redução da taxa Selic para 12,75% ao ano. Segundo a Associação Nacional dos Executivos de Finanças, Administração e Contabilidade (Anefac), essa redução terá um impacto pequeno no custo do crédito e nas prestações. Isso acontece devido à diferença significativa entre a taxa Selic e os juros efetivos a prazo mais longo.
De acordo com a Anefac, a taxa média de juros para pessoas físicas passará de 124,76% para 123,75% ao ano. Já para pessoas jurídicas, a taxa média sairá de 60,97% para 60,23% ao ano. Ou seja, a queda da Selic praticamente não será sentida pelos tomadores de novos empréstimos.
Para ilustrar esse impacto reduzido, a Anefac traz alguns exemplos: na compra de uma geladeira no valor de R$ 1,5 mil em 12 prestações, o comprador pagará R$ 0,39 a menos por prestação e R$ 4,65 a menos no valor total com a nova taxa Selic. Já para um cliente que utiliza R$ 1 mil do cheque especial por 20 dias, o valor economizado será de R$ 0,27.
No caso do uso de R$ 3 mil do rotativo do cartão de crédito por 30 dias, o cliente gastará R$ 1,20 a menos. Em um empréstimo pessoal de R$ 5 mil por 12 meses, as prestações serão R$ 1,24 mais baratas e o valor economizado no total será de R$ 14,87 após o pagamento da última parcela. Já em um empréstimo de R$ 3 mil em 12 meses em uma financeira, cada prestação ficará R$ 0,81 mais barata e o valor total economizado será de R$ 9,71.
No financiamento de um automóvel no valor de R$ 40 mil por 60 meses, o comprador pagará R$ 11,31 a menos por parcela e R$ 678,30 a menos no total da operação. Para as pessoas jurídicas, as empresas pagarão R$ 62,61 a menos em um empréstimo de capital de giro de R$ 50 mil por 90 dias, R$ 24,95 a menos pelo desconto de R$ 20 mil em duplicatas por 90 dias e R$ 2,67 a menos pela utilização de conta garantida no valor de R$ 10 mil por 20 dias.
Além disso, a Anefac também realizou uma simulação sobre o impacto da nova taxa Selic nos rendimentos da poupança. Com a taxa de 12,75% ao ano, a poupança só rende mais do que os fundos de investimento em cenários específicos, como aplicações de curto prazo e fundos com alta taxa de administração. A poupança rende mais do que fundos com taxa de 3% ao ano em aplicações de até dois anos, enquanto no caso de fundos com taxa de administração de 2,5% ao ano, a poupança rende o mesmo em períodos entre seis meses e um ano.
No entanto, vale destacar que a poupança, mesmo isenta de impostos, rende apenas 6,17% ao ano mais a Taxa Referencial (TR), que aumenta quando a Selic sobe. Esse rendimento da poupança é aplicado quando a Selic está acima de 8,5% ao ano, o que ocorre desde dezembro de 2021.
Em resumo, a redução da taxa Selic terá um impacto pequeno no crédito e nas prestações para os tomadores de novos empréstimos. Apesar disso, é importante destacar que a poupança continua rendendo menos do que os fundos de investimento na maioria dos cenários.
